Fecha: 2 de mayo, 2025

IPROUP – ARGENTINA: Devastador efecto financiero por los nuevos aranceles de Trump: “Los mercados se destrozaron”

Los argentinos con un departamento en Miami, autos, joyas u obras de arte en Estados Unidos están alcanzados por impuestos a la herencia, pero hay buenas noticias al respecto: varios Estados los están recortando para no resultar anticompetitivos y Donald Trump quiere derogarlo a nivel federal.

El problema para los argentinos se agrava porque, si bien el impuesto a la herencia para estadounidenses tiene un umbral de casi u$s12 millones, los extranjeros no residentes están alcanzados desde u$s60.000 y, además, Florida suma su propio impuesto estatal a la herencia.

Qué impuestos gravan la herencia en EE.UU.

Andrés Aller, cofundador y director ejecutivo de Aller & Co., describe para iProUP como sigue los impuestos que gravan la herencia en Estados Unidos:

1. Impuesto sobre el Patrimonio (Estate Tax)

Se trata de un impuesto federal y estatal que se aplica a la totalidad del patrimonio de una persona fallecida antes de que los bienes sean distribuidos entre los herederos.

• Impuesto federal: el gobierno federal cobra un impuesto sobre el patrimonio de una persona fallecida si el valor de su patrimonio supera un umbral determinado (actualmente, alrededor de u$s12 millones por persona en 2024, pero este puede cambiar). La tasa máxima del impuesto federal sobre el patrimonio es del 40%
• Impuestos estatales: además del impuesto federal, algunos estados imponen su propio gravamen sobre el patrimonio, con tasas que varían según el estado. Doce estados y el Distrito de Columbia (Washington D.C.) lo aplican. Suelen tener umbrales más bajos que el federal, lo que significa que las personas con patrimonios más pequeños pueden estar sujetas a impuestos a nivel estatal, incluso si no llegan al umbral federal.

Impuesto sobre la Herencia (Inheritance Tax)

El impuesto sobre la herencia, en cambio, es un impuesto que se aplica a los herederos individuales sobre los bienes que reciben del difunto.

A diferencia del impuesto sobre el patrimonio, que se calcula sobre el total del patrimonio del difunto, el impuesto sobre la herencia depende de quién recibe los bienes y en qué cantidad.

Los herederos pueden estar sujetos a diferentes tasas impositivas dependiendo de su relación con el fallecido. Por ejemplo, los cónyuges e hijos pueden pagar tasas más bajas que los amigos o extraños.

Seis estados, entre ellos la Florida donde se asienta Miami, lo aplican. Este tipo de impuesto es menos común, pero algunos estados lo imponen y las tasas varían según la relación entre el fallecido y el heredero.

Qué activos de extranjeros están alcanzados

Mariano Sardans, CEO de la gerenciadora de patrimonios FDI, señala en la red social X cuáles son los activos que están alcanzados por el Estate Tax en los EE.UU., para el caso de Extranjeros No Residentes (non-resident aliens, o NRA) solo en la medida en que dichos activos estén situados en los Estados Unidos.

A continuación, los principales activos que están alcanzados por este impuesto:

• Bienes inmuebles ubicados en los EE.UU.: propiedades como casas, terrenos o edificios
• Propiedades personales tangibles ubicadas en los EE. UU.: esto incluye activos físicos como vehículos, obras de arte, joyas o muebles que se encuentren en ese país al momento del fallecimiento

Qué cambios se dieron en 2024 en impuesto a la herencia

“Después de 2005, la mayoría de los estados se han ido alejando de los impuestos sobre el patrimonio o la herencia, o han aumentado sus niveles de exención, ya que perjudican la competitividad de los estados y crean incentivos para evitar pagarlos, especialmente entre los contribuyentes ricos”, indica Aller, y describe:

• Delaware derogó su impuesto al patrimonio a principios de 2018
• Nueva Jersey terminó de eliminar gradualmente su impuesto al patrimonio al mismo tiempo y ahora solo impone un impuesto a la herencia
• Vermont terminó de introducir gradualmente un aumento de exención en 2021, lo que elevó la exención a $5 millones ese año, en comparación con $4,5 millones en 2020
• Maine aumentó su umbral en el porcentaje más alto, en relación con los valores de 2023, aumentando el umbral de exención en un 5,7% en 2024
• Connecticut también terminó de implementar gradualmente un aumento de su exención, igualando la exención del impuesto federal sobre el patrimonio, y simultáneamente hizo la transición a la tasa impositiva fija
• Cuatro de los seis estados con impuestos a la herencia (Kentucky, Maryland, Nueva Jersey y Pensilvania) estructuran sus impuestos de manera que las tasas varíen según la proximidad de los destinatarios del legado al difunto
• Los estados con esta prueba de proximidad otorgan un trato preferencial, generalmente tasas más bajas o umbrales de exención más altos, a los miembros de la familia inmediata, mientras que gravan a los que están más alejados del difunto con tasas más altas

Qué impulsa Trump para impuesto a la herencia

“La administración Trump ha presentado formalmente un proyecto de ley ante el Congreso para derogar el impuesto federal sobre la herencia, una medida que ha generado un intenso debate entre economistas, empresarios y legisladores“, comenta Aller.

Según el exerpto, “la propuesta busca eliminar un tributo que actualmente grava los patrimonios de ciudadanos o residentes estadounidenses superiores a u$s11,8 millones con una tasa del 40%, argumentando que esta carga fiscal penaliza la inversión y la acumulación de riqueza intergeneracional“, explica.

“A su vez, para los extranjeros no residentes, los patrimonios sujetos a este impuesto son aquellos superiores a u$s60.000, lo cual hace extremadamente relevante la consideración y tratamiento de este tema para cualquier inversor extranjero”, recuerda.

Aller remarca que “el impuesto a la herencia ha sido un tema recurrente en la política fiscal estadounidense. En 2017, la reforma fiscal promovida por Trump elevó de manera significativa el umbral de exención, reduciendo el número de familias afectadas. Sin embargo, el gravamen sigue siendo un punto de fricción entre quienes defienden su permanencia como herramienta de equidad económica, y aquellos que lo consideran una doble imposición que desalienta la acumulación de capital“.

“Para que la derogación del impuesto a la herencia se convierta en ley, el proyecto debe superar varios escollos en el Congreso. La Cámara de Representantes, bajo control republicano, podría aprobar la medida sin grandes dificultades. Sin embargo, en el Senado, donde se requiere una mayoría de 60 votos, el partido gobernante necesitará convencer a al menos nueve demócratas para avanzar”, describe.

El experto acota que “de acuerdo con estimaciones del Centro de Política Fiscal, la derogación del impuesto a la herencia podría reducir la recaudación federal en aproximadamente u$s250.000 millones durante la próxima década. Esta pérdida podría intensificar los déficits fiscales y presionar futuras reformas tributarias”, advierte.

Como contracara, continúa Aller, la derogación de este impuesto podría generar una aceleración de la inversión extranjera directa, tanto a través de nuevos negocios e inversiones en real estate por extranjeros, como a través del mercado de capitales, generando mayor actividad económica, impulsando el crecimiento de Estados Unidos y promoviendo mayor empleo“.

“El debate sobre la derogación del impuesto a la herencia no solo pone a prueba la visión económica de la administración Trump, sino que también puede redefinir las prioridades fiscales del país en los próximos años. A medida que avanza el proceso legislativo, la atención estará puesta en los movimientos políticos dentro del Senado”, concluye.

Fuente: Iproup